根据知情人士向媒体透露的信息，日本央行（BOJ）的官员们认为，尽管国内政治局势不稳定，但今年内仍有可能再次提高基准利率，因为当前的经济发展与他们之前的预期相符。
媒体报道称，美日贸易协议的签订消除了一个重要的不确定性因素。然而，这些知情人士向媒体透露，日本央行预计在9月19日的下一次货币政策会议上仍将利率维持在0.5%不变，因为官员们仍在评估美国增加关税对日本国内及全球经济的影响。日本央行的政策委员会还将在10月和12月继续召开会议。
在这些消息公布之后，日元对美元的汇率一度上涨至146.29，达到8月22日以来的最高点，随后又回落至147.40附近。货币市场目前预测，日本央行在12月前加息的可能性为64%，而周一时这一概率仅为44%。
本周初，日本首相石破茂宣布辞职，给日本政局和政府政策的未来蒙上了一层阴影。一些经济学家警告说，为了获得民众的支持，政府可能会增加更多的财政支出，这可能会扰乱执政联盟的财政纪律。尽管如此，分析人士认为，日本经济的表现仍然符合预期，并且正在稳步接近日本央行设定的稳定通胀目标。上个月签署的美日贸易协议也消除了一些经济增长的潜在风险。
这些官员认为，在1月份加息之后，日本央行正在逐步迈向下一次加息。一些知情人士向媒体透露，部分官员甚至认为最快可能在10月份加息。
本周公布的日本GDP修正数据显示，温和的增长仍在持续。在这样的背景下，日本企业的整体利润在上个季度创下了历史新高，劳动力市场持续紧张，推动了各行业工资的上升。日本的实际工资在7月份出现了七个月以来的首次增长，而最低工资也将创下历史最大涨幅。
这些知情人士向媒体表示，特别是在美日贸易协议之后，未来几个月密切关注经济数据和信息将变得尤为重要，日本央行可能会据此判断经济是否具备再次加息的条件。
然而，这一观点与本周早些时候市场的看法略有不同。石破茂宣布辞职后，隔夜掉期市场的定价显示，日本央行年内加息的概率降至约50%，而在本月初这一概率曾高达约70%。
去年9月，日本首相的热门人选高市早苗曾表示，在当时的环境下加息是“荒谬的”。她的这番言论是在上一次自民党总裁选举前发表的。市场目前押注她有可能胜选，而且无论谁当选都可能会增加财政支出，因此本周日本股市上涨，超长期国债收益率也维持在接近历史高位的水平。
知情人士向媒体指出，日本央行官员将密切关注新政府的信号，特别是政府承诺出台哪些经济措施，以及这些措施将如何影响经济增长、通胀和金融市场。他们表示，如果政府支出大幅增加，可能会推动通胀压力上升，从而影响下一次加息的时机。
此前，日本的通胀率已经连续三年以上保持在或高于日本央行2%的目标水平。上个月，美国财政部长贝森特（Scott Bessent）表示，日本央行在应对通胀方面“落后于形势”。但日本央行行长植田和男多次否认这一说法，称日本的核心通胀率仍低于央行目标。
知情人士还向媒体表示，日本央行正在密切关注美国经济的走势，尤其是美国在近期就业数据疲软之后，是否还能实现“软着陆”。
上周，日本央行副行长氷見野良三发表演讲后，交易员普遍认为他的言论偏鸽派。然而，一些知情人士向媒体表示，部分官员认为他的政策立场实际上是中性的。
