上交所：合格境外投资者可以参与在本所上市的ETF期权交易

上交所允许合格境外投资者参与ETF期权交易 仅限套期保值

2025年9月30日，上海证券交易所（以下简称“上交所”）发布了《关于合格境外机构投资者和人民币合格境外机构投资者参与股票期权交易有关事项的通知》。该通知明确了合格境外投资者可以参与上交所上市的交易型开放式指数基金期权（ETF期权）交易，且交易目的仅限于套期保值。

根据通知内容，合格境外投资者可以申请现货多头套期保值和现货空头套期保值持仓限额。他们需要通过委托的期权经营机构向上交所报备计划使用的沪市A股证券账户，并在报备通过后开立对应的衍生品合约账户作为套期保值专用账户。此外，合格境外投资者还需提交相关期权品种的套期保值额度申请，经上交所核定额度后方可参与套期保值交易，并持续符合上交所关于股票期权套期保值交易的要求。

合规性管理

接受合格境外投资者委托的期权经营机构，必须勤勉尽责，加强对合格境外投资者业务申请、交易行为的合规性管理。

违规行为处理

若合格境外投资者和期权经营机构违反通知要求或存在其他违规行为，上交所可根据相关业务规则的规定，对其采取包括但不限于口头警示、书面警示、调整持仓限额、限制开仓、谈话提醒等措施。

自通知发布之日起，上交所开始受理合格境外投资者参与股票期权交易的业务办理申请。

本文编选自“上交所官网”，FOREXBNB编辑：徐文强。