投行Wedbush：AI革命推动英伟达芯片需求加速增长至2026年
投行Wedbush的最新亚洲调研结果显示，市场对人工智能(AI)革命持极度乐观态度，英伟达(NVDA.US)的芯片需求正加速增长，预计这一趋势将持续至2026年。
Wedbush分析师团队指出，企业对英伟达下一代GPU的需求与供应比例已接近10:1，这一惊人的数字表明AI革命仍处于非常早期的发展阶段。
分析师们认为，这一需求趋势对台积电(TSM.US)、AMD(AMD.US)以及英特尔(INTC.US)等核心芯片厂商极为有利。随着AI资本支出超级周期的持续推进，这些关键芯片供应商将迎来持续增长，而英伟达仍是核心受益者。供应链检查未发现任何需求疲软迹象，目前的需求增长速度远超亚洲地区多数业内人士的预期。
分析师表示，他们将此视为又一个看多美股科技股的信号。随着三季度财报季临近，预计科技企业业绩将与市场对AI的热情相匹配甚至超越，从而推动科技股在年底前进一步上涨。这轮科技牛市至少还将延续至2026年。
分析师们观察到众多价值八位数(上千万美元)的企业级AI项目提前获批，这对超大规模云服务商如微软(MSFT.US)、亚马逊(AMZN.US)和谷歌母公司Alphabet(GOOGL.US)而言，是强劲的利好信号。甲骨文(ORCL.US)在多个大型企业与政府项目中占据良好位置，这也是他们认为“甲骨文增长复兴”仍处于早期阶段、并将在未来几年保持强劲动能的原因。
尽管美中之间的贸易摩擦与地缘政治紧张局势仍然明显，但这并未减缓对这些推动AI革命的黄金级英伟达芯片的根本需求。科技股有望在年底前表现强劲，随着AI革命的下一阶段展开、以及即将到来的科技财报季进一步吸引投资者入场，今年剩余时间可能会再上涨10%以上。
分析师总结道，尽管亚洲地区投资者仍担忧美中关系反复无常的紧张态势，这种“肥皂剧式”的贸易战可能带来波动，但他们选择专注于强劲的需求、不断扩展的AI应用场景与供应链反馈，以此进一步确认他们对AI革命的看涨立场。分析师表示，他们在进入财报季和年底时的六大科技首选股包括：微软、英伟达、苹果(AAPL.US)、Palantir(PLTR.US)特斯拉(TSLA.US)、Alphabet。
